Het Benfica Museum ligt naast het prachtige Benfica Stadion. Ook bekend als het Museu Benfica - Cosme Damião, werd in 2013 geopend voor het publiek en is vernoemd naar een van de belangrijkste oprichters, Cosme Damião. Hij was ook de eerste aanvoerder-coach van het team.
Door middel van een mix van virtuele en augmented reality, audio en video, duik je diep in de erfenis van de club, de trofeeën die het heeft gewonnen, een aantal van de meest prominente spelers van de club en belangrijke momenten in de geschiedenis. Het werd in 2014 zelfs bekroond met de prijs voor het Beste Portugese Museum door de Portugese Vereniging voor Museologie.